對於蘇寧尚雲來說，是綜合中間商利用自身網絡平臺銷售各類品牌商品，利用商城式B2C電商供應鏈金融，主要為入駐商城的供應商提供應收賬款融資服務，充分利用互聯網零售積累的客戶資源、客戶信息、便捷客服和經驗，形成蘇寧生態鏈，通過蘇寧小貸服務供應鏈上下遊兩端客戶的企業。那麽，下面是我為大家整理的蘇寧尚雲供應鏈金融模式的案例分析。歡迎閱讀瀏覽。
壹、傳統供應鏈金融模式與？互聯網+？供應鏈金融模式的比較
傳統的供應鏈金融是指基於對供應鏈上企業間業務交易的分析，向供應鏈上的中小企業提供信貸支持和結算、理財等其他金融服務。在服務過程中，通過信用企業與核心企業的關系以及物流監管企業的存貨質押來控制風險。在互聯網時代，傳統金融業結合互聯網技術尋求轉型升級之路，傳統供應鏈金融模式也應順應互聯網金融的大趨勢，通過整合互聯網時代的資源優勢，實現傳統供應鏈金融的轉型升級。他們的特點不同但有聯系。
1.傳統供應鏈金融的特點:
1.1銀行對授信企業(主要是中小企業)的信用評級主要看企業的真實業務量和鏈條中的核心資本實力，而不是僅僅強調企業的財務狀況和擔保方式。
1.2信貸資金嚴格限於授信企業與核心企業之間的購銷交易，禁止將資金挪作他用，較好地降低了信用風險。同時，銀行以供應鏈購銷活動中產生的動產或權利作為擔保。
2.？互聯網+？供應鏈金融的特征:
1.1供應鏈具有運輸快、交易快、付款快、融資快、物流快等優勢，供應鏈具有明顯的信息化特征。
1.2供應鏈中運輸、交易、支付、融資、物流速度快，供應鏈信息化特征明顯。
第二，？互聯網+？供應鏈金融三種模式及蘇寧雲商對應模式分析
？互聯網+？供應鏈金融可以歸納為三種模式:
1.商業銀行傳統線下供應鏈的線上金融
銀行大多根據核心企業與中小企業的交易記錄，向中小企業提供資金支持。銀行通過供應鏈金融服務，利用銀行信用提升商業信用，促進企業融資和商業交易的有效發展。
2.基於互聯網平臺的電子商務供應鏈金融模式。
第三方交易平臺通常以信息服務功能吸引產業鏈參與者，以信息服務為切入點改造電子商務平臺。當電商平臺交易量增加，通過物流倉儲等服務完成整個交易閉環時，第三方交易平臺本質上擁有產業鏈上下遊的交易、物流、現金流等相關數據，也可以通過對接資金來源滿足供應鏈融資項目的風險評估需求。
3.供應鏈金融與商業銀行電子商務平臺的結合。
在核心企業模式下，壹個產業鏈上的核心企業，產業鏈控制能力強，銀行授信額度高。在此前提下，核心企業可以掌握上遊供應商和下遊分銷商的信息流、物流和資金流的詳細信息，也可以通過長期的商業活動了解上下遊企業的經營狀況。這類核心企業可以以自身的授信額度作為擔保，為上下遊企業提供融資服務，提高整個產業鏈的運營效率。
對於蘇寧尚雲來說，是綜合中間商利用自身網絡平臺銷售各類品牌商品，利用商城式B2C電商供應鏈金融，主要為入駐商城的供應商提供應收賬款融資服務，充分利用互聯網零售積累的客戶資源、客戶信息、便捷客服和經驗，形成蘇寧生態鏈，通過蘇寧小貸服務供應鏈上下遊兩端客戶的企業。
第三，蘇寧供應鏈金融的發展歷程及現狀分析
首先看最基礎的數據:近三年蘇寧線上業務占比，2065年13.2%，2065年438+07.7%，2065年438+04年17.7%。可以發現，從2012到2013，蘇寧線上業務發展迅速，但從2013到2014發展緩慢。這是因為蘇寧的供應鏈金融模式從2012開始實施，取得了不錯的效果，但是新的進展是在2014年底，略有延遲。
2012年2月，蘇寧推出蘇寧小貸。這是壹個面向中小企業的電子商務金融業務。所有蘇寧券商和代銷供應商均可使用Suning.cn的應收賬款作為質押進行融資貸款，該業務最高單筆融資金額可達654.38+00萬。2014年7月，蘇寧眾包姍姍來遲。對於參與眾包平臺的企業，蘇寧將推廣媒體資源和線上線下引流資源。易呢？小貸公司面向平臺企業開放，首批出資6543.8+0億元設立平臺信貸資金。2065438+2004年9月提出供應商成長專項基金，幫助解決中小企業融資問題。供應商在向蘇寧融資時，蘇寧還會提供專項資金，以貼息的形式反哺供應商，最高補貼為蘇寧授信利息的20%。
近日，2015年5月，自由裁量支付的推廣，讓用戶在購物時使用自由裁量支付直接支付，享受提現、優惠期內30天免息(費)、超低手續費分期等服務。這是指蘇寧？供應鏈金融+基金保險+消費信貸？全產業鏈金融布局已經成型。
總的來說，對於蘇寧供應鏈金融發展的現狀，我們可以分為以下幾類:
1，蘇寧擁有深耕20多年的線下交易網絡和前三的線上交易平臺，擁有大量中小企業客戶資源。
2.商流、資金流、信息流、物流在蘇寧金融生態圈形成有效閉環。
3.蘇寧的供應鏈融資壹直保持著零壞賬率的記錄。
4.蘇寧的供應鏈融資不需要抵押、擔保，而是根據供應商過往貿易的信譽度來申請授信額度。
5.蘇寧金融的供應鏈融資平臺與蘇寧後臺的信息系統全面對接，蘇寧高效的內部風控和數據審批流程機制，大大縮短了審批流程和放款周期。
四、蘇寧供應鏈融資運作流程
1.會員申請:供應商登錄SCF平臺，成為蘇寧理財俱樂部的合格會員。
2.表達融資意向:供應商向營銷和結算表達融資意向，選擇個性化融資產品和合作銀行。
3.蘇寧審核推薦:營銷結算向資金管理部推薦供應商，洽談融資產品、合作銀行等相關事宜。
4.銀行融資:銀行根據供應商的資質決定貸款額度並發放貸款。
5.蘇寧應付貨款:到期時蘇寧按照結算清單中的金額支付給供應商融資賬戶，銀行扣除供應商融資金額，與供應商結算尾款。
動詞 （verb的縮寫）蘇寧供應鏈融資與其他融資的比較
1，與JD.COM比較
JD的融資流程。COM:
1.1審批金額:供應商確認辦理供應鏈金融業務後，供應鏈金融業務專員會給供應商發郵件告知最大融資金額，融資總額必須小於等於最大融資金額。
1.2銀行開戶:供應商在獲得最高融資額度後，在JD.COM指定的業務受理銀行開立銀行融資專用賬戶。
1.3提交融資申請:供應商完成開戶後，可以辦理融資業務。每次融資都要向采購和銷售同事申請確認融資的采購訂單。
1.4.檢查結算金額:供應商選擇采購訂單後，應在采購和銷售的同時檢查結算金額。
1.5提交結算申請單:購銷負責人在JD.COM系統中提交結算申請單，先核對供應鏈財務結算，再選擇付款結算申請。
1.6結算單審批:融資資料的提交是基於系統中結算單審批的完成，審批進度的影響和放款的進度需要供應商和購銷負責人溝通。
1.7融資資料準備:提交對賬單後，供應鏈財務專員準備融資資料，融資內容主要以對賬單信息為準。
1.8審批提交材料:結算賬單審批通過後，供應鏈金融專員將準備好的融資材料提交給銀行，跟進貸款進度。
1.9銀行放款和JD.COM還款:銀行核實融資信息無誤後，會放款給供應商。到期日，JD.COM為供應商向銀行還款。授信是指銀行在相關經濟活動中直接向客戶提供資金支持或向第三方擔保客戶信用的行為。
可以看出，JD.COM通過差異化定位、自建物流體系等策略，通過多年的積累和沈澱，為上遊供應商提供貸款和理財服務，為下遊消費者提供賒銷和分期付款服務，形成了壹套大數據驅動的JD.COM供應鏈體系。雖然JD。COM宏偉的物流體系似乎解決了B2C電商企業依賴第三方物流京東的被動局面。COM幾乎無限制的資金投入嚴重阻礙了JD.COM的發展；作為傳統行業，蘇寧將成為蘇寧最大的優勢之壹，依托數千家線下連鎖店，100個物流中心，3000個售後服務網點，完善的連鎖店和物流體系建設，這是JD.COM無法比擬的。而且對於供應商，蘇寧有專門的供應鏈融資平臺(SCF)，與多家銀行系統無縫對接，保證供應商簡單快捷的融資，而中小企業無需擔保、抵押即可快速從銀行獲得流動資金。這是JD.COM所沒有的。
2.與銀行信貸的比較:
2.1在蘇寧的供應鏈融資中，供應商將其應收賬款質押或轉讓給銀行，無需抵押、擔保，快速獲得融資。而且中小企業不用擔保，不用抵押，可以很快從銀行獲得流動資金。在傳統的銀行信貸中，無論供應商是大是小，都需要提供抵押物(如房產等。)或者尋求擔保，放款復雜慢。沒有抵押物，沒有擔保，銀行不會給供應商貸款，這是傳統銀行信貸的最大劣勢。
2.2蘇寧供應鏈融資中，電子化運營滿足供應商短、頻、快、急的融資需求；傳統銀行信貸需要大量人工操作，無法滿足中小企業短、頻、急、快的融資需求，跟不上當前電子化需求；
2.3相比較而言，蘇寧的供應鏈融資有多種融資方式，比如多單、多次融資等。供應商可操作性強，靈活性高，可以根據自身需求選擇合適的融資方式，而傳統的銀行信貸融資方式單壹、不靈活，供應商除了遵從銀行的要求別無選擇；
2.4蘇寧線上業務不受供應商所在地的限制，可以服務更多的企業。而傳統的銀行信貸受限於銀行貸款的地方化，供應商只能去當地銀行貸款，對地域的限制太大，無法有效提高效率。
不及物動詞蘇寧發展供應鏈金融面臨的風險及建議。
1，蘇寧供應鏈金融面臨的風險
Suning.cn表示將主要在全國範圍內推廣上遊經濟和寄售供應商的供應鏈融資業務。蘇寧供應鏈金融業務在原信貸？銀行保理？在融資業務的基礎上，是蘇寧供應商融資業務的全新升級。蘇寧2012引進？蘇寧小貸？金融服務也將全面開放，其中？蘇寧小貸？是由蘇寧企業出資，面向中小企業的電商金融業務。所有蘇寧經紀人和代銷供應商均可使用Suning.cn的應收賬款作為質押進行融資貸款，該業務單筆最高融資金額可達10萬。蘇寧宣布全面啟動電商金融業務，向中小企業全面開放蘇寧供應鏈金融業務。
蘇寧推出金融業務，是國內傳統零售企業首次涉足電商金融業務，無論是對企業自身，還是對國內傳統零售業，都具有重要意義。然而，由於其傳統的零售背景，通過Suning.cn發展供應鏈金融將面臨特殊的風險。
1.1線下業務占用資金風險
蘇寧提出？科技創新，智能服務？口號，通過壹系列的運營來增加技術和服務的投入，這是公司壹直堅持的？前景帶動背景，背景帶動前景？從長遠來看，物流平臺的不斷完善和信息系統的建設有利於企業運營的穩定。但短期內，隨著采購門店、自建門店、物流系統相關資產投入的增加，周轉效率受到影響，對資金的需求增加。同時，為了跟上零售業的發展趨勢，蘇寧大力發展電商供應鏈金融，進壹步增加了對資金的需求。如果不能維持良好的資金周轉，就會影響公司的線下零售行業。
1.2網上業務被銀行限制的風險
蘇寧壹直在加強與銀行的合作，開展供應鏈金融活動。隨著線上平臺的進壹步發展，可以降低占用自有資金帶來的流動性風險，但同時也產生了容易被銀行制約的風險，因為電商供應鏈金融的服務對象多為中小企業，而正是蘇寧的信用保證了資金從銀行流向這些原本達不到銀行信用標準的企業，從而增加了自身的風險。在經濟不景氣的情況下，會對公司造成很大的影響。同時，如果公司線下業務不穩定，銀行會減少對蘇寧的授信，從而制約供應鏈金融的發展。
2.蘇寧發展供應鏈金融規避風險的建議。
2.1嚴格控制授信流程，加強授信人員管理。
信貸流程主要指貸款審批、貸款發放和貸後管理。電子商務企業應嚴格控制各個環節的風險，建立完善的風險防火墻，即風險預警程序。同時，時刻監控信貸企業的資金流向和經營情況，建立不良資產處置程序和風險應對措施，從制度上防範風險；供應鏈財務和信貸人員應嚴格執行信貸業務流程，嚴格遵循貸前、貸中、貸後多層次風險預警和管理制度，防範來自人員的信貸風險。加強相關業務培訓，提高業務人員素質，供應鏈金融的發展必須依靠人員素質的提高，應從招聘選拔、培訓激勵等各種人力資源模塊入手，提高業務人員素質。
2.2加強線下財務控制
雖然Suning.cn現在在國內電子商務市場份額排名第三，但遠低於淘寶52%以上的市場份額。公司發展不夠健康，離不開線下業務資金和人力的支持。但蘇寧網的發展才剛剛起步，潛力巨大。因此，短期內對資金支持的需求將繼續增加，這就要求公司更加重視資金安全，確保資金投入是漸進的，不會拖累線下業務的發展，否則。
2.3信貸資產證券化
信貸資產證券化是指將各種風險等級的信貸資產打包，打包上市或在市場上出售給投資者。壹方面可以增加資產的流動性，另壹方面可以轉嫁信用風險。這種方式可以提高資產質量，緩解資金壓力，擴大資金來源，提高資金安全性。
2.4使用各種風險控制工具區分風險類別，識別潛在損失。
ERP系統是指以信息技術為基礎，以系統的管理思想為企業決策者和員工提供決策操作手段的管理平臺。它是從MRP(物料需求計劃)發展而來的新壹代集成管理信息系統，擴展了MRP的功能，其核心思想是供應鏈管理。它跳出了傳統的企業邊界，從供應鏈的範圍優化企業資源。電子數據交換(EDI)又稱EDI(電子數據交換)，是利用計算機進行業務處理的壹種新方法。它采用國際公認的標準格式，通過計算機通信網絡，在相關部門、公司、企業之間進行數據交換和處理，完成壹切以貿易為中心的業務流程。依托互聯網技術，通過ERP系統平臺，利用EDI等信息處理技術，建立物資和資金數據高度共享的信息網絡，可以有效規避風險。
2.5建立應急機制。
供應鏈金融涉及企業主體多、範圍廣，每個環節都有很多不確定因素，容易出現壹些突發情況，所以電商企業要建立完善的應急處理機制。應急機制應該能夠解決兩個問題。壹種是預防突發事件，通過壹些評價指標不定期的監控信貸企業的經營狀況，出現問題及時發現並做出調整；另壹個是處理突發事件，制定及時完善的處理措施，在突發事件出現時及時處理，避免因處理不及時而導致更嚴重的風險。
七、蘇寧雲供應鏈金融發展趨勢預測
1，供應鏈數字化
每個信息節點都逐漸數字化，透明化。供應鏈各個環節的訂單狀態、交易歷史、交易主體等信息會逐步沈澱在平臺上，平臺可以整理這些數據提供給銀行，銀行會提供資金，平臺會保證數據的真實性。
2.金融互聯網化
與互聯網融合？物流、資金流、信息流、商流？，提高效率，降低風險。供應鏈金融業務處理可以更快、更準、更穩，貿易環節、融資環節也更加低碳、順暢、便捷。
3.業務整合
？電商+物流+金融？綜合服務。電子商務是新形勢下商業模式最具創新性的前端領域；物流企業是支撐供應鏈中實物商品運輸和流通的堅實支撐；商業銀行是社會上最大、最全面的資金和金融服務提供者。
4.個性化服務
根據不同企業的不同業務，為其量身定制金融服務，實現供應鏈融資產品的個性化定制，為創新供應鏈金融的產品和服務模式提供了可能。
參考
1.楊東，文成公。互聯網加金融=眾籌金融[M]。人民出版社，2015。
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3.謝火寶，張茜。大數據時代企業ERP系統的構建及其與會計信息系統的整合[J]。財務與會計，2014
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